智通財經APP獲悉，港股三大指數今日集體走弱，科網股普遍承壓，僅內房股、醫藥生物等少數方向逆勢走強。截至收盤，恒生指數跌1.01%，報24834.12點，全日成交額1843.07億港元；恒生科技指數跌1.33%，報4379.07點。港股ETF方面，按規模排序居前的產品中，盈富基金(02800)收跌1.17%，報25.44港元；南方東英SK海力士每日槓桿最多(2x)產品(07709)收漲3.15%，報43.84港元；恒生中國企業(02828)收跌1.42%，報84.66港元。

行業表現

供應缺口預期被修正，美伊聯合國會談釋放緩和信號，油氣類ETF全線回落。截至收盤，能源化工ETF建信(159981.SZ)跌3.73%，報1.678元；標普油氣ETF嘉實(159518.SZ)跌2.46%，報1.228元；油氣ETF匯添富(159309.SZ)跌2.42%，報1.41元。

據央視新聞等報道，當地時間9月22日，伊朗外長與美國總統特使威特科夫在第81屆聯合國大會期間於紐約舉行約3小時會晤，伊朗方面提出以美國解除海上封鎖、解凍全部資產為條件在7天內重新開放霍爾木茲海峽，美國總統特朗普稱會談「非常有建設性」，並稱雙方已安排在近期再次會談；與此同時，沙特阿拉伯正測試重啓此前遇襲關閉的東西輸油管道，消息人士稱數家亞洲煉油商已收到非正式通知，很快可自紅海延布港接運原油。

國際原油期貨結算價連續第六個交易日下跌，布倫特11月合約跌1.09%報99.25美元/桶、WTI10月合約跌1.24%報94.59美元/桶，布倫特自8月以來首次失守100美元關口、六日累計跌幅超9%。南華期貨研報指出，聯合國大會窗口期美伊不斷釋放緩和預期，市場交易海峽航運修復的預期，前期堆積的地緣風險溢價快速出逃；中泰期貨能化研究員肖海明分析，地緣局勢緩和是本輪原油及能化價格走弱的主要因素，不過中東地緣局勢並未徹底好轉，霍爾木茲海峽通航恢復情況可能存在反覆。

「十五五」規劃首次確立生物醫藥「國家新興支柱產業」定位，科創板創新藥ETF逆勢活躍。截至收盤，科創創新藥ETF匯添富(589120.SH)漲2.23%，報0.872元；科創創新藥ETF國泰(589720.SH)漲2.16%，報0.946元；創新藥ETF銀華(159992.SZ)漲0.35%，報0.870元。

工信部等十部門聯合印發《醫藥工業發展「十五五」規劃》，錨定創新驅動主線，科創板創新藥ETF逆勢活躍。該規劃於9月18日發布，明確將生物醫藥打造為國家新興支柱產業，提出加快人工智能、量子計算、超級計算等新技術賦能藥物研發，並設定到2030年規模以上醫藥工業企業營業收入超過3.5萬億元、創新藥產業規模年均增速達到20%以上、首創新藥佔全球比例達到25%以上的目標；國家藥監局同期披露，今年以來我國創新藥對外授權交易總額突破1200億美元，按年增長36%。

國信證券指出，十部門發布醫藥工業「十五五」規劃，確立國家新興支柱產業定位，建議關注創新藥產業鏈，利好具備FIC/BIC管線及國際化能力的藥企和CXO；國金證券認為，跨賽道巨頭競速AI4S製藥，政府與監管共同提速創新，訂單增量率先落在CXO上游，板塊成長趨勢進一步確立。

機構觀點

浦銀國際認為，聯儲局9月點陣圖顯示，近九成官員預計年內或還有一次加息，10年期美債收益率仍接近5%，地緣局勢反覆，油價高位震盪，短期市場或仍有波動，但港股風險溢價已回落至過去5年的6%分位，估值收縮空間有限。四季度催化劑有望增多——深圳APEC會議將提供高層對話平台，三季報為業績驗證窗口、Anthropic上市或帶來AI相關行業的定價重估，年底中央經濟工作會議則帶來新的政策預期。因此，短期市場若出現回調，將是提前佈局四季度行情的窗口期，建議逢低分批配置。

ETF動向

大盤成長ETF華夏(158026.SZ)首日上市，收跌0.88%，報1.002元，成交額1.13億元；基金跟蹤國證大盤成長指數，從滬深市場選取市值較大、成長因子得分較高的約66只龍頭股，是 "大盤 + 成長" 風格因子的跨市場配置工具。

創業板算力ETF大成(158053.SZ)首日上市，收跌0.89%，報1.008元，成交額1.9億元；創業板算力ETF(158057.SZ)首日上市，收跌0.78%，報1.012元，成交額1.59億元。前述兩隻基金均跟蹤創業板算力基礎設施指數，覆蓋創業板上的光模塊、PCB、IDC、服務器的算力硬件公司，是 "AI 算力上游基礎設施" 的窄主題工具，且兩者持倉基本相同。